헤지전략1 The Cambria Tail Risk ETF(TAIL) : The Black Swan 테일 리스크 헤지 서서히 타이밍이 오고 있는 TAIL을 소개하기 앞서, 테일리스크란 무엇인지부터 알아보도록 하자. 테일 리스크(Tail Risk)란? > 테일 리스크는 통계상의 정규분포도 양쪽 끝(꼬리) 부분을 뜻하는 것으로 실제 발생할 가능성은 낮지만 한 번 일어나면 평균값과 차이가 커 엄청난 충격을 줄 수 있는 리스크다. (2008년 글로벌 금융위기가 대표적 사례) *블랙스완 리스크(The Black Swan risk)란? > 금융시장의 예기치 못한 리스크 시장 참여자들이 발생 가능성을 낮게 평가하지만, 일단 발생하면 엄청난 충격을 가져오는 이벤트를 의미해 정규분포상의 테일 리스크(tail risk)와 비슷하다고 볼 수 있다. (극히 낮은 확률로 발생하는 리스크이기 때문에 많은 이들이 별다른 대비 없이 노출돼 충격파가.. 2021. 7. 19. 이전 1 다음 반응형
